March 29, 2024   4:25:54 PM ICT
เว็บบอร์ด > ห้องข่าว > ITEL เคาะไอพีโอ 5.20 บาท
 

thaihoon
สมาชิก

จังหวัด: กรุงเทพมหานคร
โพสต์: 14,583
วันที่: 30/08/2016 @ 08:36:22
คุณชอบกระทู้นี้หรือไม่

ผลการโหวต
ชอบ
0.00%
0 คน

ไม่ชอบ
0.00%
0 คน

"อินเตอร์ลิ้งค์ เทเลคอม (ITEL)" เคาะราคาไอพีโอที่ 5.20 บาทต่อหุ้น ให้ส่วนลดจาก P/E ตลาด mai เพียบ พร้อมเปิดให้ผู้ถือหุ้น ILINK จองซื้อ 31 ส.ค.-2 ก.ย. ส่วนประชาชนทั่วไปจอง 7-9 ก.ย. เข้าเทรดใน mai 14 ก.ย.นี้ ที่ปรึกษาฯเผยสถาบันสนใจจองซื้อล้น 8 เท่า โรดโชว์รายย่อยตอบรับดี เหตุแนวโน้มผลประกอบการโตก้าวกระโดด คาดปีนี้รายได้-กำไรทำนิวไฮ

อีกหนึ่งหุ้น IPO ที่น่าจับตามองในปีนี้ คงหนีไม่พ้น บริษัท อินเตอร์ลิ้งค์ เทเลคอม จำกัด (มหาชน) หรือ ITEL บริษัทลูกของ บริษัท อินเตอร์ลิ้งค์ คอมมิวนิเคชั่น จำกัด (มหาชน) หรือ ILINK ซึ่งนอกเหนือไปจากจะเป็นหุ้นน้องใหม่ที่อนาคตไกลแล้ว ผู้ถือหุ้น ILINK ยังมีสิทธิในการของซื้อ และการเข้าตลาด mai ของ ITEL ยังจะทำให้หุ้นแม่คือ ILINK มีสีสันมากขึ้นอีกด้วย

** เคาะราคา IPO 5.20 บ. สถาบันจองล้น 8 เท่า
ล่าสุด ITEL พิธีเซ็นสัญญาแต่งตั้งผู้จัดจำหน่ายและรับประกันการจัดจำหน่ายหุ้น IPO โดยมีบล.ฟินันเซีย ไซรัส ที่ปรึกษาทางการเงินและแกนนำการจัดจำหน่าย กำหนดราคา IPO หุ้นละ 5.20 บาท
นายสมภพ กีระสุนทรพงษ์ กรรมการผู้อำนวยการ บล.ฟินันเซีย ไซรัส ระบุว่าราคา IPO ดังกล่าว มีค่า P/E ที่ 49.81 เท่า โดยคิดจากงบการเงิน 4 ไตรมาสย้อนหลัง ซึ่งมีส่วนลดให้กับนักลงทุนจาก P/E ตลาด mai ที่อยู่ 63.26 เท่า โดยการเสนอขายหุ้นครั้งนี้จำนวน 200 ล้านหุ้น แบ่งเป็น 60 ล้านหุ้น เสนอขายให้กับผู้ถือหุ้นเดิม ILINK (Pre-Emptive Right) ซึ่งเปิดจองระหว่างวันที่ 31 ส.ค. และ 1-2 ก.ย.59 และอีก 140 ล้านหุ้นเสนขายให้กับประชาชนทั่วไป โดยจะเปิดให้จองซื้อวันที่ 7-9 ก.ย. 59 โดยมีผู้จัดจำหน่ายและรับประกันการจัดจำหน่ายร่วมอีก 6 แห่ง ประกอบด้วย บล.โกลเบล็ก บล.เคจีไอ บล.เคที ซีมิโก้ บล.ทรีนีตี้ บล.โนมูระ พัฒนสิน บล.บัวหลวง โดยคาดว่าจะเข้าซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์ mai วันที่ 14 ก.ย.นี้
สำหรับการกำหนดราคาเสนอขายครั้งนี้ได้มีการสำรวจความสนใจจองซื้อจากนักลงทุนสถาบันจำนวน 9 แห่ง โดยนักลงทุนสถาบันให้ความสนใจจองซื้อล้น 8 เท่า จากจำนวนที่จัดสรรให้ 35 ล้านหุ้น
"ITEL เสนอขายหุ้น IPO ครั้งนี้จำนวน 200 ล้านหุ้น โดยเสนอขายแก่ผู้ถือหุ้นเดิมของ ILINK 60 ล้านหุ้น เสนอขายแก่นักลงทุนสถาบัน 35 ล้านหุ้น และที่เหลือให้กับประชาชนทั่วไป โดยเชื่อว่าจะได้รับการตอบรับที่ดีจากนักลงทุนเพราะการกำหนดราคา IPO ที่ 5.20 บาทต่อหุ้น เป็นราคาที่เหมาะสมกับปัจจัยพื้นฐานที่แข็งแกร่ง จากที่ ITEL มีจุดเด่นที่โครงข่ายเป็นเคเบิ้ล ใยแก้วนำแสงทั้งเส้นทางครอบคลุม 75 จังหวัดทั่วประเทศ และมีเส้นทางที่แตกต่างจากผู้ให้บริการรายอื่นมีศักยภาพการเติบโตสูง จากการเข้าสู่ยุคดิจิตอล รวมถึงจากการไปโรดโชว์ใน 3 จังหวัดที่สงขลา กรุงเทพฯ เชียงใหม่ นักลงทุนทั้งรายย่อยและสถาบันให้ความสนใจอย่างมาก จากที่บริษัทมีแนวโน้มการเติบโตของผลประกอบการอย่างก้าวกระโดด"

**กองทุนต่างชาติจ้อง
ด้านนายณัฐนัย อนันตรัมพร กรรมการผู้จัดการ ITEL ระบุว่า มีกองทุนต่างชาติไต้หวันและฮ่องกงสนใจที่จะเข้ามาจองซื้อหุ้นของบริษัทฯในสัดส่วน 3.5% ของจำนวน IPO ที่เสนอขายในครั้งนี้ เนื่องจากมองว่าเป็นธุรกิจคล้ายคลึงและสามารถต่อยอดธุรกิจร่วมกันได้ในอนาคต
โดยเงินที่ได้จากการระดมทุนในครั้งนี้จำนวน 1,040 ล้านบาท ?ส่วนใหญ่บริษัทจะนำไปชำระคืนเงินกู้จำนวน 600 ล้านบาท ซึ่งจะทำให้อัตราหนี้สินต่อทุน (D/E) ของบริษัทเหลือต่ำกว่า 1.3 เท่า จากปัจจุบันที่อยู่ที่ 6.47 เท่า และอีก 70 ล้านบาท ใช้ลงทุนจัดตั้งบริษัทร่วมทุนเพื่อสร้างศูนย์ดาต้าเซ็นเตอร์ และอีก 50 ล้านบาท ใช้ในการปรับปรุงและขยายประสิทธิภาพโครงข่าย
"ราคาเสนอขาย IPO 5.20 บาท/หุ้น เป็นราคาที่เหมาะสม ซึ่งนักลงทุนจะได้มีส่วนลงทุนในบริษัทที่มีพื้นฐานแข็งแกร่ง มีศักยภาพการเติบโตสูง การระดมทุนครั้งนี้จะยิ่งสร้างการเติบโตจากการใช้เงินทุนหมุนเวียนในการใช้ขยายกิจการ การปรับปรุงและขยายประสิทธิภาพโครงข่ายเพื่อรองรับความต้องการใช้งาน และเพิ่มเสถียรภาพในการให้บริการ จึงเชื่อมั่นว่าการเสนอขายหุ้นครั้งนี้จะได้รับการตอบรับอย่างดีจากนักลงทุน"

** Pre-emptive Right 6 ต่อ 1
สำหรับผู้ถือหุ้น ILINK ที่ถือหุ้นอยู่จนถึงวันขึ้นเครื่องหมาย XB วันที่ 15 ส.ค. ที่ผ่านมา ก็จะมีสิทธิได้รับจัดสรรหุ้น ITEL ที่สัดส่วน 6.0404 : 1 โดยมีหุ้นที่เตรียมไว้จัดสรรในส่วนนี้ 60 ล้านหุ้น

** แผนขยายธุรกิจ
ITEL ระบุว่า เม็ดเงินที่ได้จากการระดมทุนครั้งนี้จำนวน 1,040 ล้านบาท จะนำไปใช้ในการปรับปรุงและขยายประสิทธิภาพโครงข่ายจำนวน 50 ล้านบาท ใช้เป็นเงินลงทุนในการจัดตั้งบริษัทร่วมทุนเพื่อสร้างศูนย์ดาต้าเซ็นเตอร์ จำนวน 70 ล้านบาท ใช้ชำระคืนเงินกู้ยืมบริษัทที่เกี่ยวข้อง จำนวน 600 ล้านบาท และที่เหลือใช้เป็นเงินทุนหมุนเวียน

**รายได้-กำไรปีนี้ทำนิวไฮ
สำหรับแนวโน้มผลประกอบการปีนี้ คาดว่ารายได้และกำไรจะทำสถิติสูงสุดใหม่ (นิวไฮ) โดยในส่วนของรายได้คาดว่าจะโต 50-60% และกำไรสุทธิโต 80-90% จากปีก่อนที่มีรายได้ 436 ล้านบาท กำไร 30.67 ล้านบาท
โดยครึ่งปีแรกบริษัทมีรายได้ 354.82 ล้านบาท และมีกำไรสุทธิ 35.87 ล้านบาท ซึ่งสูงกว่ากำไรทั้งปีของปี 58 แล้ว และในปีนี้บริษัทจะมีการรับรู้จากงานในมือเพิ่มขึ้น โดยบริษัทมีงานในมือส่วนของรับเหมาติดตั้งโครงข่ายอีก 96 ล้านบาท และมีงานในมือในส่วนของบริการโครงข่ายอีก 980 ล้านบาท ที่จะทยอยรับรู้ในปีนี้จนถึงอีก 10 ปีข้างหน้า

** ส่องผลประกอบการย้อนหลัง
ผลประกอบของ ITEL มีการเติบโตอย่างโดดเด่น โดยรายได้รวมของบริษัทฯ เติบโตจาก 12.57 ล้านบาทในปี 2556 ซึ่งเป็นปีแรกที่เริ่มเปิดให้บริการโครงข่าย เป็น 436.89 ล้านบาท ในปี 2558 คิดเป็นอัตราการเติบโตเฉลี่ยต่อปีที่สูงถึง 502.89% และงวด 6 เดือนปี 2559 บริษัทฯ มีรายได้รวม 354.82 ล้านบาท คิดเป็นอัตราการเติบโตจากช่วงเดียวกันของปีก่อนถึง 95.75% และจากการที่ปัจจุบันบริษัทฯ ได้สร้างโครงข่ายหลักครอบคลุมทั่วประเทศแล้ว เหลือเพียงแค่เส้นทางย่อย (Last mile) เพื่อเชื่อมต่อไปยังลูกค้าแต่ละราย ซึ่งจะมีค่าใช้จ่ายในการติดตั้งเพิ่มเพียงเล็กน้อย ทำให้อัตรากำไรขั้นต้นเพิ่มสูงขึ้นอย่างต่อเนื่องเช่นเดียวกันจาก 13.11% ในปี 2556 เป็น 29.98% ในงวด 6 เดือนปี 2559 เช่นเดียวกับอัตรากำไรสุทธิของบริษัทฯ ซึ่งเพิ่มขึ้นจาก อัตราขาดทุนสุทธิที่ 127.99% ในปี 2556 เป็น 10.11% ในงวด 6 เดือนปี 2559 ส่งผลทำให้กำไรสุทธิของงวด 6 เดือนปี 2559 เพิ่มเป็นจำนวน 35.87 ล้านบาท สูงกว่ากำไรสุทธิทั้งปีของปี 2558 ที่มีจำนวน 30.67 ล้านบาท นอกจากศักยภาพในการเติบโตของรายได้แล้ว อัตราการทำกำไรดังกล่าวยังมีแนวโน้มเพิ่มสูงขึ้นอย่างต่อเนื่องจากการ ประหยัดต่อขนาด (Economies of scale) ทำให้มั่นใจว่า ITEL จะเป็นหุ้นน้องใหม่ที่ได้รับการตอบรับจากนักลงทุนเป็นอย่างดี

ITEL ผู้ให้บริการโครงข่ายใยแก้วนำแสง ให้บริการติดตั้งโครงข่าย และให้บริการพื้นที่ศูนย์สำรองข้อมูลหรือดาต้าเซ็นเตอร์ (Data Center) ภายหลังการเสนอขายหุ้นสามัญเพิ่มทุนต่อประชาชนในครั้งนี้ บริษัทฯจะมีทุนจดทะเบียนชำระแล้วเป็น 500 ล้านบาท โดยมีบริษัท อินเตอร์ลิ้งค์ คอมมิวนิเคชั่น จำกัด (มหาชน) หรือ ILINK เป็นผู้ถือหุ้นใหญ่ ถือหุ้นสัดส่วน 99.99% และภายหลังการเสนอขายหุ้น IPO สัดส่วนการถือหุ้นลดลงเหลือ 60% จำนวนหุ้นที่จัดสรรให้แก่ผู้ถือหุ้นเดิมของ ILINK ตามสัดส่วนการถือหุ้น Pre-Emptive Right 12% และจำนวนหุ้นที่เสนอขายต่อประชาชน 28%


 กลับขึ้นบน

 
 

Copy Right © 2009-2012 © Thaihoon.Com